Jan 30, 2026

Avoiding Costly Errors in Invoice Factoring Agreements

Avoiding Costly Errors in Invoice Factoring Agreements

Understanding how to protect your business when factoring invoices

Invoice factoring offers fast, non-debt funding—but hidden mistakes can jeopardize your cash flow. Businesses across Canada rely on factoring to smooth operations, but the wrong agreement can introduce hidden costs, restrictive terms, or legal exposure. This article highlights the most common oversights companies make and how to avoid them when working with invoice factoring providers.

Hidden Traps in Factoring Agreements That Can Cost You

Factoring is straightforward in theory: sell your accounts receivable for immediate cash. But in practice, errors in contract terms often lead to unexpected costs or restrictions. Below are some overlooked pitfalls that businesses must avoid.

1. Common Mistakes in Factoring Agreements

A major error is failing to scrutinize the full contract. Many companies sign without understanding minimum volume commitments, termination penalties, or dilution clauses. These common mistakes in factoring agreements can reduce cash flow and strain customer relationships if not addressed early.

2. Invoice Factoring Canada Businesses Should Rely On

Not all providers follow transparent practices. When pursuing invoice factoring Canada companies trust, ensure they offer detailed term sheets and clear collection processes. Avoid those who obscure their fee structures or impose “evergreen” contract renewals without consent.

Key Contract Elements That Often Confuse Businesses

3. Compare Factoring Companies Thoroughly

Take time to compare factoring companies on more than just rates. Examine how they handle credit approvals, collections, and client interactions. A cheaper rate may come with rigid restrictions or slow service—both of which can undermine your funding strategy.

4. Invoice Factoring Mistakes That Hurt Cash Flow

Overestimating funding speed or underestimating fees are common invoice factoring mistakes. For example, assuming same-day funding without verifying timelines or failing to budget for tiered rate structures can cause operational bottlenecks.

What to Watch for in Fee Terms and Risk Sharing

5. Recourse vs. Non Recourse: Know the Difference

Many SMEs overlook the implications of recourse vs. non recourse factoring. Recourse means you’re liable if your customer doesn’t pay. Non-recourse protects you, but comes at a higher cost. Choose based on your customer risk and your need for credit protection.

6. Advance Rate Isn’t the Full Picture

Your advance rate—typically 80% to 95%—is not your final payout. The remaining reserve is only released once the invoice is collected, minus fees. Many businesses confuse advance rate with actual net proceeds, leading to misaligned expectations.

7. Misunderstanding Fee Structures Erodes Profit

Poorly disclosed fees are a leading source of friction. From credit check charges to lockbox fees, misunderstanding fee structures creates tension and cuts into profits. Always request a detailed cost breakdown and run projections before signing.

How to Choose Wisely: A Quick Guide

Look for providers who:

Offer flexible contracts without long lock-ins

Specialize in your industry (e.g., trucking, staffing)

Provide clear online portals and client reporting

Disclose fees transparently

Top 5 Tips to Avoid Factoring Pitfalls

Read the entire agreement and ask legal counsel for a review

Check whether the contract auto-renews or locks you in

Clarify funding timelines and customer notification processes

Understand who carries the credit risk

Ask for a complete fee schedule—no exceptions

FAQ: What Canadian Businesses Ask About Factoring Agreements

1: What is the average advance rate in Canada?
Advance rates typically range from 80% to 95%, depending on industry risk and client creditworthiness.

2: Is invoice factoring considered a loan?
No. It’s a sale of receivables, so it does not create debt on your balance sheet.

3: When should I use non-recourse factoring?
If your customers have questionable credit or you want credit protection, non-recourse factoring is safer—though more expensive.

4: Are all fees disclosed upfront by factoring companies?
Reputable companies disclose all fees in writing. Be wary of vague or layered pricing structures.

5: How fast can I get cash from factoring?
Most fund within 24–48 hours after invoice verification and approval.

6: Can I factor just one invoice?
Yes. This is called spot factoring, and it offers flexibility for occasional cash needs.

Invoice factoring is a valuable tool—but only when you understand the full agreement. By avoiding common errors and clarifying key terms, you can ensure steady cash flow without surprises.

For more information: common mistakes in factoring agreements

Jun 17, 2025

Så väljer du rätt elavtal för ditt företag – En komplett guide

Att välja

ru00e4tt elavtal

är en av de viktigaste besluten för svenska företag när det gäller att kontrollera sina energikostnader. På den avreglerade svenska elmarknaden finns det många alternativ, men med rätt kunskap kan du göra ett val som sparar både pengar och tid.

Förstå grunderna: Rörligt vs fast elpris

I Sverige har företag huvudsakligen två typer av elavtal att välja mellan. Rörligt pris innebär att du betalar spotpriset på Nord Pool plus en marginal till din elleverantör. Priset varierar timme för timme och följer marknadens svängningar. Detta kan vara fördelaktigt när elpriserna är låga, men innebär också en risk när priserna stiger.

Fast pris ger dig förutsägbarhet genom att du låser priset för en bestämd period, vanligtvis 1-3 år. Du vet exakt vad elen kostar och kan budgetera enkelt, men missar möjligheten att dra nytta av fallande elpriser.

Kartlägg ditt företags elförbrukning

Innan du väljer avtal är det avgörande att förstå ditt företags förbrukningsprofil. Titta på din senaste årsförbrukning och analysera när på dygnet och året du förbrukar mest el. Företag med jämn förbrukning dygnet runt kan ha andra möjligheter än de som främst använder el under arbetstid.

I Sverige är det också viktigt att förstå skillnaden mellan effekt och energi. Effektavgiften baseras på din högsta timförbrukning under månaden och kan bli betydande för företag med stora lasttoppar. En pizzeria som kör alla ugnar samtidigt under lunchrushen kan få höga effektkostnader, medan ett kontor med jämn belastning slipper detta problem.

Nätavgifter och skatter – svenska förhållanden

Din totala elkostnad består inte bara av elpriset. I Sverige tillkommer nätavgifter till din lokala nätägare, elskatt (som varierar beroende på var i landet du finns), och moms. Nätavgifterna skiljer sig mellan olika regioner – företag i Stockholms innerstad betalar andra avgifter än de i norra Sverige.

Många svenska företag förbiser att nätavgifterna ofta utgör 30-40% av den totala elkostnaden. Därför är det viktigt att inte bara fokusera på elpriset utan se till helhetskostnaden.

Välj leverantör med omsorg

På den svenska marknaden finns både stora etablerade aktörer som Vattenfall, E.ON och Fortum, samt mindre nischaktörer som exempelvis Falkenberg Energi. Stora företag kan ofta förhandla bättre villkor, medan mindre aktörer ibland erbjuder mer personlig service och flexibilitet.

Kontrollera alltid leverantörens finansiella stabilitet och kundservice. Ett lågt pris hjälper inte om företaget går i konkurs eller om du inte kan få hjälp när problem uppstår.

Vanliga fallgropar att undvika

Automatisk förlängning är en klassisk fälla. Många avtal förlängs automatiskt med oprecisa villkor om du inte säger upp i tid. Sätt en påminnelse i kalendern månader innan avtalet löper ut.

Lockerbjudanden med extremt låga inledande priser kan dölja höga kostnader senare. Läs alltid det finstilta och räkna på totalkostnaden över hela avtalsperioden.

Blandat pris och volym – tänk på att ett bra pris per kWh inte hjälper om du samtidigt får höga fasta avgifter som inte passar ditt förbrukningsmönster.

Slutsats

Det perfekta elavtalet beror på ditt specifika företag och situation. Ta tid att analysera din förbrukning, förstå de svenska marknadsförhållandena och jämför totalerbjudanden – inte bara elpriset. Med rätt förberedelser kan du välja ett avtal som ger både ekonomisk trygghet och konkurrenskraft för ditt svenska företag.